Evidence from VIRF Analysis and Spillover Index Calculations

Eine empirische Analyse der Volatilitätszeitstrukturen in globalen Agrarmärkten zeigt, dass extreme Wetterereignisse einen großen Einfluss auf die globale Volatilität unterschiedlichster Agrargüter haben. Es gibt Hinweise auf eine hohe Sensibilität der Preise bei bestimmten landwirtschaftlichen Produkten und eine dominante Stellung von Weizen und Sojabohnen, die Volatilität mehrheitlich auf andere Güter übertragen.